MACD İndikatörü (Moving Average Convergence Divergence), yatırımcılar tarafından sıklıkla kullanılan bir teknik analiz aracıdır. Gerald Appel tarafından 1970’li yılların sonunda geliştirilmiştir ve hareketli ortalamaları temel alır. MACD İndikatörü, gerçekleşmiş fiyat hareketlerine dayanarak trendi takip eder ve bu nedenle gecikmeli bir gösterge olarak kabul edilir.
MACD İndikatörü Bileşenleri Nedir?
MACD indikatörü üç bileşenden oluşur:
- MACD çizgisi
- Sinyal çizgisi
- MACD histogramı
MACD Çizgisi
Ana MACD çizgisi, daha uzun vadeli hareketli ortalamanın daha kısa vadeli hareketli ortalamadan çıkarılmasıyla oluşturulur. MACD çizgisi, yukarı veya aşağı momentumun, yani piyasa trendinin belirlenmesine yardımcı olur.
Sinyal Çizgisi
Sinyal çizgisi, MACD hattı hesaplamalarında üssel hareketli ortalama (EMA)’nın oluşturduğu çizgiyi ifade eder.
MACD Histogramı
MACD histogramı, MACD çizgisi ile sinyal çizgisi arasındaki sapmanın göstergesidir. Başka bir ifadeyle, MACD çizgisi ile sinyal çizgisi arasındaki mesafeyi grafiksel olarak ifade eder. MACD, sinyal çizgisinin üzerinde olduğunda, histogram pozitif olur. MACD, sinyal çizgisinin altında olduğunda ise negatif olur. Fiyatların yükselmesi ve fiyat hareketinin hızının artması sonucunda histogram büyür ve fiyat hareketi yavaşladıkça küçülür. MACD histogramı, yatırımcılar tarafından, momentumu ölçmek için kullanılır.
MACD Nasıl Hesaplanır?
MACD’nin varsayılan değerleri 12, 26 ve 9 olsa da bu değerler herkes için uygun olamayabilir.
MACD çizgi formülü:
MACD satırı = 26 günlük EMA – 12 günlük EMA
MACD, 26 dönemlik EMA ortalama değerinin 12 dönemlik EMA’dan çıkarılmasıyla hesaplanır. Her iki hareketli ortalama da ölçülen dönemin kapanış fiyatlarını kullanır.
MACD sinyal çizgisi formülü:
Sinyal çizgisi = MACD çizgisinin 9 günlük EMA'sı
Sinyal çizgisi, MACD çizgisinin 9 günlük EMA’sını temsil eder. Her ne kadar kesin bir zaman olmasa da sinyal çizgisi ve MACD çizgisinin birlikte analizi, özellikle MACD grafiği sıfır çizgisinin üzerinde veya altında aşırı noktalara ulaştığında, potansiyel ters dönüşleri veya giriş ya da çıkış noktalarını tespit etmeye yardımcı olabilir.
MACD histogram formülü:
MACD histogramı = MACD çizgisi – sinyal çizgisi
MACD histogramı, MACD ile sinyal çizgisi arasındaki farkı ifade eder. MACD çizgisi, sinyal çizgisinden çıkarılarak hesaplanır.
MACD İndikatör Teknik Analizde Nasıl Kullanılır?
MACD indikatörü, piyasa trendlerini ve ivmesini analiz etmek için kullanılır. Yatırımcılara potansiyel alım ve satım noktaları hakkında fikir verir. Hareketli ortalamalar arasındaki ilişkiyi ve fiyat hareketlerinin momentumunu gösterir. Bu nedenle, trendin yönünü tespit etmek ve güçlü fiyat hareketlerini belirlemek için kullanılır. MACD’nin temel çizelgesi, kısa vadeli, genellikle 12 günlük, hareketli ortalamadan, uzun vadeli, genellikle 26 günlük, hareketli ortalamanın çıkartılması ile oluşturulur.
Yatırımcılar, MACD’nin çizgi grafiğini, sinyal hattını ve histogramını analiz ederek trend dönüşlerini ve potansiyel alım satım noktalarını belirlemeye çalışır. Örneğin, MACD hattı sinyal hattını yukarıdan aşağı doğru keserse, bu bir satış sinyali olarak yorumlanabilir. Tam dersi durumda ise, yani MACD hattı sinyal hattını aşağıdan yukarıya keserse, bir alım sinyali olarak yorumlanabilir.
MACD göstergesi oldukça yaygın olarak kullanılan ve faydalı bir araç olmasına rağmen, zaman zaman yanlış sinyaller verebilir. Özellikle yüksek volatiliteye sahip varlıklar, MACD'nin sinyal çizgisi ve MACD çizgisinin sıkça kesişmesi ve yanlış yorumlanması mümkündür. Bu nedenle, riski azaltmak için MACD göstergesi diğer göstergelerle birlikte kullanılmalıdır.
Özellikle kripto varlıklar gibi hızlı hareket eden piyasalarda, MACD sinyallerini yalnız başına almak, yanlış yönlendirmelere ve hatalı kararlara neden olabilir. Bu nedenle, MACD'yi destekleyici diğer teknik analiz araçları ve göstergelerle birlikte kullanmak önemlidir. Örneğin, RSI (Göreceli Güç Endeksi), hareketli ortalamalar, trend çizgileri veya destek, direnç seviyeleri gibi göstergeler, MACD sinyallerini doğrulamak veya farklı bir perspektif sunmak için kullanılabilir.
